Hệ thống lưới: Ưu điểm và loại

Sau khi đọc bài viết này, bạn sẽ tìm hiểu về những lợi thế và loại hệ thống lưới.

Ưu điểm bắt nguồn từ hệ thống lưới:

1. Nó làm giảm số lượng giao dịch xuyên biên giới giữa các công ty con, dẫn đến tiết kiệm chi phí quản lý chung của các giao dịch chuyển tiền mặt đó;

2. Nó làm giảm sự cần thiết phải chuyển đổi ngoại hối, dẫn đến giảm chi phí giao dịch liên quan đến chuyển đổi ngoại hối.

3. Nó hỗ trợ để cải thiện dự báo dòng tiền vì chỉ có chuyển tiền ròng được thực hiện vào cuối mỗi kỳ

4. Nó cung cấp cho ban quản lý một báo cáo chính xác về vị trí tiền mặt trong tương lai và giải quyết các tài khoản thông qua các nỗ lực phối hợp giữa tất cả các công ty con.

Các loại lưới:

1. Hệ thống lưới song phương:

Nó liên quan đến các giao dịch giữa công ty mẹ và công ty con hoặc giữa hai công ty con. Nếu công ty con A mua hàng hóa trị giá 20 triệu đô la từ công ty con B và công ty con B lần lượt mua hàng hóa trị giá 30 triệu đô la từ công ty con A, thì các luồng kết hợp cộng lại lên tới 50 triệu đô la.

Nhưng trong một hệ thống lưới song phương, công ty con A sẽ chỉ trả cho công ty con B 10 triệu đô la. Điều này dẫn đến việc giảm số lượng giao dịch ngoại hối và nó cũng tiết kiệm chi phí liên quan đến chuyển đổi ngoại hối. Một tình huống phức tạp hơn phát sinh giữa các công ty mẹ và một số công ty con mở đường cho hệ thống lưới đa quốc gia.

2. Hệ thống lưới đa phương:

Quý đầu của MNC cố gắng tạo ra tất cả các khoản thu liên kết với tất cả các khoản giải ngân của mình. Nó hướng dẫn đơn vị liên kết chuyển hoặc nhận số dư trên vị trí ròng dưới dạng người nhận ròng hoặc người trả tiền. Điều này dẫn đến tiết kiệm chi phí chuyển nhượng hoặc trao đổi.

Đối với một hệ thống lưới đa phương hiệu quả, đây phải là một hệ thống truyền thông tập trung cùng với các công ty con có kỷ luật. Hệ thống lưới như vậy làm phát sinh hệ thống để hợp nhất thông tin và vị trí dòng tiền ròng cho mỗi cặp công ty con.

Minh họa 1:

Một nhóm các công ty được kiểm soát từ Mỹ. Nhóm này có các công ty con ở Nhật Bản, Đức và Canada.

Dự báo dòng tiền cho biết vào cuối tháng, Sở hữu liên công ty, như sau:

Giải thích cách làm lưới đa phương sẽ làm giảm chuyển khoản ngoại hối và tìm tỷ lệ phần trăm giảm.

Dung dịch:

Mỗi công ty và các công ty con trước tiên sẽ xác định thanh toán ròng hoặc biên lai từ ba thực thể khác. Điều này được tìm thấy trong hai cột cuối cùng của bảng trên. Lưới làm giảm tổng số chuyển ngoại tệ từ $ 4, 400 xuống $ 1, 200 hoặc $ 3, 200. Tỷ lệ phần trăm giảm = (4, 400 - 1, 200) / 4, 400 = 73%

Minh họa 2:

Một tập đoàn đa quốc gia của Mỹ có các công ty con có vị trí tiền mặt cho tháng 9 năm 2015 được đưa ra dưới đây:

Công ty con của Thụy Sĩ: Thặng dư tiền mặt của SF 1, 50, 00, 000

Công ty con của Canada: thâm hụt tiền mặt của C $ 2, 50, 00, 000

Công ty con của Anh: thâm hụt tiền mặt £ 30, 00, 000

Yêu cầu tiền mặt là gì nếu:

a. Quản lý tiền mặt phi tập trung được thông qua?

b. Quản lý tiền mặt tập trung được thông qua?

Tỷ giá hối đoái: SF 1, 48 / $; C $ 1, 58 / $; $ 1, 57 / £

Dung dịch:

a. Quản lý tiền mặt phi tập trung:

Sự thiếu hụt là với công ty con Canada và công ty con của Anh. Theo thặng dư quản lý tiền mặt phi tập trung của các công ty con khác không có sẵn để nuôi những công ty con cần vốn. Do đó, chỉ có công ty con Canada và công ty con của Anh cần được tài trợ.

Yêu cầu về đồng đô la được tính dưới đây:

b. Quản lý tiền mặt tập trung:

Sự thiếu hụt là với công ty con Canada và công ty con của Anh. Theo thặng dư quản lý tiền mặt tập trung của các công ty con khác có sẵn để nuôi những công ty con cần tiền.

Bây giờ, với thặng dư có sẵn với công ty con Thụy Sĩ, yêu cầu về đồng đô la được tính như sau:

Do đó, chúng ta có thể thấy rằng trong hệ thống quản lý tiền mặt tập trung, MNC có trụ sở tại Hoa Kỳ cần cung cấp ít tiền hơn.